เพราะไม่มีสินทรัพย์ใดที่จะให้ผลตอบแทนได้ดีที่สุดตลอดเวลา
ถ้าเราเทียบกันระหว่างการลงทุนใน ตราสารหนี้ระยะสั้น พันธบัตรรัฐบาล หุ้นในตลาด (SET) ตามในรูปนะคะ สินทรัพย์ที่เสี่ยงน้อย แบบตราสารหนี้ระยะสั้น หรือพันธบัตรรัฐบาล ก็จะมีอัตราผลตอบแทนน่ารักๆ ขึ้นช้าๆ ชิวๆ แต่ก็ขึ้นนะ ไปเรื่อยๆ
ส่วนตลาดหุ้นไทย บางปีพี่ก็ + ไปเกือบ 50% แต่บางปีพี่ก็ติดลบรุนแรงเช่นกัน
ถ้าเราลงทุนแบบไม่กล้าเสี่ยงเลย ผลตอบแทนที่ได้ มันอาจจะต่ำเกินไป จนแพ้เงินเฟ้อ
แต่ถ้าเราลงแต่หุ้น 100%
ลองจิตนาการดูนะคะ ว่าถ้าเราเพิ่งจะเริ่มลงทุน เอาเงินใส่ไป 100,000
แล้วตอนปลายปี เหลือเงินอยู่แค่ 52,000
หลายๆ คนเลยชอบเปรียบเทียบว่า เหมือนการเอาไข่ใส่ในตระกร้า
ถ้าเราเอาไข่ทั้งหมดของเราใส่ตระกร้าเดียวกัน ตกทีก็แตกหมด
Asset Allocation ก็เหมือนการกระจายเอาไข่ใส่ไว้หลายๆ ตระกร้า
หรือถ้าเราเทียบการลงทุนเราเหมือนกับการทำนา ทำไร่ ทำสวน
ถ้าเราเลือกปลูกข้าวอย่างเดียว ปีนั้นเกิดโชคร้าย น้ำท่วม ข้าวตายหมด เราก็ไม่เหลืออะไร
แต่ถ้าเราจัดเป็นไร่นาสวนผสม น้ำท่วมข้าวอาจจะตาย
แต่เรายังมี กล้วย พุทรา ชมพู่ มะพร้าว รอดอยู่ แบบนี้เราก็พอจะรอด
Asset Allocation ก็เช่นเดียวกันค่ะ
Asset Allocation คือ การวางแผนกระจายเงินลงทุนในสินทรัพย์หลายๆ ประเภท ตามความสามารถในการรับความเสี่ยงของเรา เพื่อให้ได้ผลตอบแทนตามที่ต้องการในระยะยาว
พรุ่งนี้มาดูตัวอย่างเรื่อง Asset Allocation กันเพิ่มนะคะ
#วางแผนการลงทุน
#เริ่มต้นวางแผนการเงิน
Cr. Source รูป : Ibbotson, Morning Star